杭銀理財(cái)豐裕固收22037期理財(cái)計(jì)劃
2022年第3季度報(bào)告
產(chǎn)品管理人:杭銀理財(cái)有限責(zé)任公司
產(chǎn)品托管人:杭州銀行股份有限公司
2022年10月19日
§1 重要提示
產(chǎn)品管理人承諾以誠(chéng)實(shí)信用、勤勉盡責(zé)的原則管理和運(yùn)用產(chǎn)品資產(chǎn),并如實(shí)反映產(chǎn)品財(cái)務(wù)指標(biāo)及投資組合情況,但不保證產(chǎn)品一定盈利。
產(chǎn)品托管人根據(jù)本產(chǎn)品合同規(guī)定,于2022年9月30日復(fù)核了本報(bào)告中的財(cái)務(wù)指標(biāo)、凈值表現(xiàn)和投資組合報(bào)告等內(nèi)容,保證復(fù)核內(nèi)容不存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏。
產(chǎn)品的過(guò)往業(yè)績(jī)并不代表其未來(lái)表現(xiàn)。投資有風(fēng)險(xiǎn),投資者在作出投資決策前應(yīng)仔細(xì)閱讀本產(chǎn)品的產(chǎn)品說(shuō)明書(shū)。
本報(bào)告中財(cái)務(wù)資料未經(jīng)審計(jì)。
本報(bào)告期自2022年7月1日起至2022年9月30日止。 |
§2 產(chǎn)品概況
2.1 產(chǎn)品基本情況
產(chǎn)品名稱(chēng) |
杭銀理財(cái)豐裕固收22037期理財(cái)計(jì)劃 |
產(chǎn)品代碼 |
FYG22037 |
理財(cái)信息登記系統(tǒng)登記編碼 |
Z7002222000049 |
產(chǎn)品成立日 |
2022年6月21日 |
產(chǎn)品到期日 |
2023年7月3日 |
產(chǎn)品募集方式 |
公募 |
產(chǎn)品運(yùn)作模式 |
封閉式凈值型 |
產(chǎn)品投資性質(zhì) |
固定收益類(lèi) |
業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)(%) |
3.90% |
報(bào)告期末產(chǎn)品規(guī)模(元) |
711,489,275.15 |
杠桿水平(%) |
100.27% |
風(fēng)險(xiǎn)等級(jí) |
中低 |
產(chǎn)品管理人 |
杭銀理財(cái)有限責(zé)任公司 |
產(chǎn)品托管人 |
杭州銀行股份有限公司 |
*杠桿水平=總資產(chǎn)/理財(cái)產(chǎn)品凈資產(chǎn),理財(cái)產(chǎn)品凈資產(chǎn)=總資產(chǎn)-總負(fù)債
§3 主要財(cái)務(wù)指標(biāo)和產(chǎn)品凈值表現(xiàn)
3.1 主要財(cái)務(wù)指標(biāo)和產(chǎn)品凈值表現(xiàn)
單位:元、份、元/份
主要財(cái)務(wù)指標(biāo) |
報(bào)告期(2022年7月1日-2022年9月30日) |
1.期末產(chǎn)品資產(chǎn)凈值 |
711,489,275.15 |
2.期末產(chǎn)品總份額 |
703,171,003.00 |
3.期末產(chǎn)品份額單位凈值 |
1.0118 |
4.期末產(chǎn)品份額累計(jì)凈值 |
1.0118 |
報(bào)告期末下屬子產(chǎn)品相關(guān)信息披露 |
子產(chǎn)品名稱(chēng) |
子產(chǎn)品代碼 |
份額凈值 |
份額累計(jì)凈值 |
資產(chǎn)凈值 |
杭銀理財(cái)豐裕固收22037期理財(cái)計(jì)劃A款 |
FYG22037A |
1.0112 |
1.0112 |
121,556,433.84 |
杭銀理財(cái)豐裕固收22037期理財(cái)計(jì)劃B款 |
FYG22037B |
1.0121 |
1.0121 |
116,933,040.12 |
杭銀理財(cái)豐裕固收22037期理財(cái)計(jì)劃C款 |
FYG22037C |
1.0118 |
1.0118 |
367,923,350.64 |
杭銀理財(cái)豐裕固收22037期理財(cái)計(jì)劃D款 |
FYG22037D |
1.0123 |
1.0123 |
105,076,450.55 |
§4 投資組合報(bào)告
4.1 報(bào)告期內(nèi)產(chǎn)品投資策略與回顧
三季度以來(lái),國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)總體延續(xù)呈現(xiàn)弱復(fù)蘇態(tài)勢(shì),基建相關(guān)高頻數(shù)據(jù)出現(xiàn)回升,制造業(yè)投資保持穩(wěn)健增長(zhǎng),但房地產(chǎn)相關(guān)指標(biāo)依舊疲弱,消費(fèi)受疫情和居民收入增速放緩影響恢復(fù)較慢,出口增速開(kāi)始回落,經(jīng)濟(jì)仍面臨一定壓力。同時(shí)海外美元進(jìn)入強(qiáng)勢(shì)周期,全球經(jīng)濟(jì)和金融市場(chǎng)不確定性較大,在此背景下,國(guó)內(nèi)貨幣政策有望保持相對(duì)寬松。標(biāo)品投資方面,債券收益率先下后上,8月央行超預(yù)期降息帶動(dòng)債券收益率大幅下行,利率債收益率一度接近2020年4月低點(diǎn),信用利差大幅壓縮,資產(chǎn)荒再現(xiàn)。但9月以來(lái),受美聯(lián)儲(chǔ)加息、人民幣匯率快速走貶、商品房銷(xiāo)售回暖、資金價(jià)格收斂等因素影響,債市出現(xiàn)較大幅度調(diào)整。本產(chǎn)品以主要投資于債券、理財(cái)直融工具等固定收益類(lèi)資產(chǎn)。信用債投資方面,在嚴(yán)格把控信用風(fēng)險(xiǎn)的前提下,挖掘個(gè)券的超額收益機(jī)會(huì);利率債投資方面,繼續(xù)保持靈活適度操作,擇機(jī)參與波段機(jī)會(huì)。理財(cái)直融工具方面,延續(xù)一貫以來(lái)穩(wěn)健配置思路,維持穩(wěn)定。
4.2產(chǎn)品未來(lái)展望
展望四季度,在基建投資帶動(dòng)下,經(jīng)濟(jì)大概率延續(xù)弱復(fù)蘇的態(tài)勢(shì),房地產(chǎn)、疫情防控、美聯(lián)儲(chǔ)加息進(jìn)程是影響后市主要變量。綜合來(lái)看,當(dāng)前10年期國(guó)債收益率接近1年期MLF政策利率,債券絕對(duì)收益率水平偏低,四季度維持債券收益率震蕩判斷。
4.3投資組合的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)分析
本產(chǎn)品屬于封閉式固定收益類(lèi),本產(chǎn)品通過(guò)合理安排投資品種和期限結(jié)構(gòu)、限制資產(chǎn)持倉(cāng)集中度、監(jiān)控組合資金頭寸等方式管理產(chǎn)品的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn),確保資產(chǎn)的變現(xiàn)能力與投資者贖回需求的匹配;報(bào)告期內(nèi),本產(chǎn)品未發(fā)生重大流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)事件。
4.4 報(bào)告期末穿透前投資組合分類(lèi)
序號(hào) |
項(xiàng)目 |
期末占總資產(chǎn)比例(%) |
1 |
現(xiàn)金及銀行存款 |
1.23% |
2 |
同業(yè)存單 |
0.00% |
3 |
拆放同業(yè)及債券買(mǎi)入返售 |
0.00% |
4 |
債券 |
49.56% |
5 |
非標(biāo)準(zhǔn)化債權(quán)類(lèi)資產(chǎn) |
49.21% |
6 |
權(quán)益類(lèi)投資 |
0.00% |
7 |
金融衍生品 |
0.00% |
8 |
代客境外理財(cái)投資QDII |
0.00% |
9 |
商品類(lèi)資產(chǎn) |
0.00% |
10 |
另類(lèi)資產(chǎn) |
0.00% |
11 |
公募基金 |
0.00% |
12 |
私募基金 |
0.00% |
13 |
資產(chǎn)管理產(chǎn)品 |
0.00% |
14 |
委外投資——協(xié)議方式 |
0.00% |
15 |
合計(jì) |
100.00% |
4.5 報(bào)告期末穿透后投資組合分類(lèi)
序號(hào) |
項(xiàng)目 |
期末占總資產(chǎn)比例(%) |
1 |
現(xiàn)金及銀行存款 |
1.23% |
2 |
同業(yè)存單 |
0.00% |
3 |
拆放同業(yè)及債券買(mǎi)入返售 |
0.00% |
4 |
債券 |
49.56% |
5 |
非標(biāo)準(zhǔn)化債權(quán)類(lèi)資產(chǎn) |
49.21% |
6 |
權(quán)益類(lèi)投資 |
0.00% |
7 |
金融衍生品 |
0.00% |
8 |
代客境外理財(cái)投資QDII |
0.00% |
9 |
商品類(lèi)資產(chǎn) |
0.00% |
10 |
另類(lèi)資產(chǎn) |
0.00% |
11 |
公募基金 |
0.00% |
12 |
私募基金 |
0.00% |
13 |
資產(chǎn)管理產(chǎn)品 |
0.00% |
14 |
委外投資——協(xié)議方式 |
0.00% |
15 |
合計(jì) |
100.00% |
4.6報(bào)告期末投資前十名資產(chǎn)明細(xì)
單位:人民幣元
序號(hào) |
資產(chǎn)名稱(chēng) |
金額(元) |
占資產(chǎn)凈值比例(%) |
1 |
溫州浙南科技城建設(shè)投資集團(tuán)有限公司2022年度第二期理財(cái)直接融資工具 |
203,590,964.38 |
28.61% |
2 |
寧波慈溪建設(shè)集團(tuán)有限公司2022年度第二期理財(cái)直接融資工具 |
147,495,132.19 |
20.73% |
3 |
徐州高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)開(kāi)發(fā)區(qū)國(guó)有資產(chǎn)經(jīng)營(yíng)有限公司2021年度第三期定向債務(wù)融資工具 |
51,879,000.00 |
7.29% |
4 |
義烏市國(guó)有資本運(yùn)營(yíng)有限公司2018年非公開(kāi)發(fā)行公司債券(第一期)(品種二) |
43,182,858.08 |
6.07% |
5 |
重慶市南岸區(qū)城市建設(shè)發(fā)展(集團(tuán))有限公司2022年度第一期中期票據(jù) |
30,591,805.48 |
4.30% |
6 |
珠海匯華控股集團(tuán)有限公司2022年面向?qū)I(yè)投資者非公開(kāi)發(fā)行公司債券(第一期) |
30,548,876.71 |
4.29% |
7 |
常熟市城市經(jīng)營(yíng)投資有限公司2022年度第一期中期票據(jù) |
30,404,021.92 |
4.27% |
8 |
北京興創(chuàng)投資有限公司2022年面向?qū)I(yè)投資者非公開(kāi)發(fā)行公司債券(第二期) |
30,331,142.47 |
4.26% |
9 |
南通市北高新技術(shù)開(kāi)發(fā)集團(tuán)有限公司2022年面向?qū)I(yè)投資者非公開(kāi)發(fā)行公司債券(第二期) |
20,411,123.29 |
2.87% |
10 |
蘇州太湖國(guó)有資產(chǎn)投資發(fā)展集團(tuán)有限公司2022年度第一期中期票據(jù) |
20,363,758.90 |
2.86% |
4.7 報(bào)告期融資情況
單位:人民幣元
序號(hào) |
項(xiàng)目 |
金額(元) |
占資產(chǎn)凈值比例(%) |
1 |
報(bào)告期末質(zhì)押式回購(gòu)余額 |
0.00 |
0.00% |
2 |
報(bào)告期末同業(yè)拆入余額 |
0.00 |
0.00% |
3 |
其他 |
0.00 |
0.00% |
4.8報(bào)告期末投資非標(biāo)準(zhǔn)化債權(quán)資產(chǎn)情況
單位:人民幣元
序號(hào) |
融資客戶(hù) |
項(xiàng)目名稱(chēng) |
資產(chǎn)到期日 |
資產(chǎn)價(jià)值(元) |
交易結(jié)構(gòu) |
收益分配方式 |
風(fēng)險(xiǎn)狀況 |
1 |
溫州浙南科技城建設(shè)投資集團(tuán)有限公司 |
溫州浙南科技城建設(shè)投資集團(tuán)有限公司2022年度第二期理財(cái)直接融資工具 |
20230624 |
203,590,964.38 |
理財(cái)直接融資工具 |
每年付息,到期一次還本 |
正常 |
2 |
寧波慈溪建設(shè)集團(tuán)有限公司 |
寧波慈溪建設(shè)集團(tuán)有限公司2022年度第二期理財(cái)直接融資工具 |
20230624 |
147,495,132.19 |
理財(cái)直接融資工具 |
每年付息,到期一次還本 |
正常 |
§5 產(chǎn)品份額變動(dòng)
單位:份
報(bào)告期期初產(chǎn)品份額總額 |
703,171,003.00 |
報(bào)告期期末產(chǎn)品份額總額 |
703,171,003.00 |
§6 托管人報(bào)告
本報(bào)告期內(nèi),杭州銀行股份有限公司(以下簡(jiǎn)稱(chēng)“本托管人”)在對(duì)本產(chǎn)品的托管過(guò)程中,嚴(yán)格遵守了《關(guān)于規(guī)范金融機(jī)構(gòu)資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的指導(dǎo)意見(jiàn)》《商業(yè)銀行理財(cái)業(yè)務(wù)監(jiān)督管理辦法》《商業(yè)銀行理財(cái)子公司管理辦法》等相關(guān)法律法規(guī)、托管協(xié)議的規(guī)定,依法安全保管了本產(chǎn)品的全部資產(chǎn),對(duì)本產(chǎn)品的投資運(yùn)作進(jìn)行了認(rèn)真、獨(dú)立的會(huì)計(jì)核算和必要的投資監(jiān)督,沒(méi)有從事任何損害產(chǎn)品份額持有人利益的行為,誠(chéng)實(shí)信用、勤勉盡責(zé)地履行了托管人應(yīng)盡的義務(wù)。
本托管人復(fù)核了本產(chǎn)品報(bào)告中的財(cái)務(wù)指標(biāo)、凈值表現(xiàn)和投資組合報(bào)告等內(nèi)容。經(jīng)復(fù)核,本產(chǎn)品報(bào)告中披露的理財(cái)產(chǎn)品財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)核對(duì)一致。
杭銀理財(cái)有限責(zé)任公司
2022年10月19日